บริหารความเสี่ยงพอร์ตการลงทุนด้วย Money Management

ความรู้การลงทุนที่นักลงทุนควรมี คือ Money Management หรือการบริหารจัดการเงินลงทุนอย่างเป็นระบบ เพื่อจำกัดความเสี่ยงของพอร์ตลงทุน โดยส่วนใหญ่จะแบ่งเงินออกเป็นเงินสำรองและเงินหมุนเวียนในการรักษาขนาดของพอร์ตลงทุน และใช้เงินซื้อหุ้นแต่ละตัวอย่างมีแบบแผนเพื่อจำกัดวงเงินขาดทุนและโอกาสในการขาดทุน ซึ่งขึ้นอยู่กับกลยุทธ์การลงทุนของนักลงทุนแต่ละคน

นักลงทุนที่ลงทุนในตลาดหุ้นโดยเฉพาะมือใหม่อาจได้บทเรียนจากเหตุการณ์ “ลงทุน 10 ครั้ง ได้กำไร 7 ครั้ง ขาดทุน 3 ครั้ง แต่เมื่อดูพอร์ตลงทุนโดยรวมกลับขาดทุน” ด้วยบทเรียนนี้ทำให้ Money Management เป็นปัจจัยสำคัญและกลายเป็นความรู้ที่นักลงทุนทุกคนต้องมีติดตัว

Money Management คือ การบริหารจัดการเงินลงทุนอย่างเป็นระบบ โดยปัจจัยสำคัญที่ต้องคำนึงถึงเป็นอันดับต้น ๆ คือ เรื่องความเสี่ยงและผลตอบแทน ซึ่งสามารถสรุปออกมาเป็นประเด็นสำคัญ 3 ขั้นตอน ดังนี้

 

1. การควบคุมความเสี่ยง

ทุกท่านคงเคยได้ยินก่อนการลงทุนว่าควรวางแผนในการซื้อขายทุกครั้ง เพราะไม่มีใครล่วงรู้อนาคตได้ว่าตลาดหรือหุ้น

ที่คาดการณ์ไว้จะเป็นอย่างไร โดยสิ่งที่ต้องปฏิบัติในการควบคุมความเสี่ยง คือ การวาง Risk & Reward โดย Risk คือ

วางจุดตัดขาดทุน (Stop Loss) ไว้ล่วงหน้าเพื่อป้องกันความเสียหายที่อาจเกิดขึ้นกับพอร์ตลงทุนหรือถ้าเกิดความเสียหายก็ให้เกิดขึ้นน้อยที่สุด และรักษาเงินต้นไว้เพื่อต่อยอดโอกาสการลงทุนในอนาคตได้ ส่วน Reward คือ โอกาสที่นักลงทุนได้สร้างผลตอบแทน ส่วนโอกาสจะมากหรือน้อยก็ขึ้นอยู่กับสถานการณ์

 

2. การจัดสรรเงินลงทุน

การจัดสรรเงินเพื่อลงทุนในแต่ละครั้งควรให้เหมาะสมกับขนาดพอร์ตลงทุนของตัวเอง โดยเฉพาะหากมีเงินทุนที่จำกัดยกตัวอย่างเช่น ถ้ามีเงินลงทุน 1 แสนบาท ก็ไม่ควรทุ่มเงินไปลงทุนในหุ้นตัวเดียว (All-in) แต่ควรแบ่ง 10 - 20% ของเงินลงทุนทั้งหมดสำหรับการลงทุนหุ้นแต่ละตัว นอกจากเป็นการกระจายความเสี่ยงแล้วก็ยังเหลือเงินเพื่อรอโอกาสการลงทุนในหุ้นตัวอื่น ๆ หรืออาจซื้อหุ้นตัวเดิมในกรณีที่หุ้นตัวนั้นมีความน่าสนใจมากยิ่งขึ้น

 

 

3. การวางแผนการลงทุน

หากวางแผนก่อนลงทุนทุกครั้งจะช่วยให้สามารถจัดการกับทุกเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นได้อย่างเป็นระบบ เช่น ช่วงตลาดหุ้นไทยผันผวนและปรับฐานลงจากผลกระทบต่างประเทศ นักลงทุนที่มีการวางแผนก็จะเข้าซื้อสะสม เพราะประเมินว่าตลาดได้รับผลกระทบจากปัจจัยภายนอก ดังนั้น หลังจากเหตุการณ์ Panic Sell ผ่านไปแล้ว ราคาหุ้นก็จะปรับขึ้นได้ แต่หากไม่มีการวางแผนเอาไว้อาจเทขายตามตลาดในช่วง Panic Sell ก็เป็นได้

 

Money Management จึงเป็นส่วนสำคัญที่ช่วยให้นักลงทุนบรรลุเป้าหมายและทำให้การลงทุนซื้อขายอย่างเป็นระบบ อย่างไรก็ตาม คำว่า Money Management ไม่ใช่การบริหารความเสี่ยง ไม่ใช่การกำหนดขนาดปริมาณการซื้อขาย แต่เป็นการจัดการความเสี่ยงรวมถึงระบุปริมาณความเสี่ยงที่ได้รับในการซื้อขาย หรือเรียกว่า Position Sizing คือการกำหนดความเสียหายล่วงหน้าว่าหุ้นตัวนี้จะยอมขาดทุนได้แค่ไหน นั่นคือกำหนดแผนการขาดทุนเอาไว้ล่วงหน้า ซึ่งแผนดังกล่าวมักกำหนดเป็นจำนวนหุ้นที่ควรซื้อ (การคำนวณหา Position Sizing สามารถปรึกษาเจ้าหน้าที่การลงทุนที่นักลงทุนเปิดบัญชีซื้อขาย)

 

Money Management จะเป็นตัวกำหนดว่าควรเพิ่มหรือลดขนาดการลงทุน ที่สำคัญกลยุทธ์การลงทุนจะทำงานได้ดีมีประสิทธิภาพ นักลงทุนจะต้องมีวินัยในการลงทุน ถ้าทำได้จะช่วยให้พอร์ตลงทุนเติบโตในระยะยาว

ทั้งนี้หากชาว 724 ท่านใดเจอหุ้นที่ถูกใจก็สามารถลงทุนได้เลย ส่วนท่านใดที่ยังไม่มีบัญชีซื้อขายหุ้นสามารถ ติดต่อขอรายละเอียดการเปิดบัญชีลงทุนได้ตามช่องทางนี้เลย

Line ID : @724Wealth หรือคลิ๊ก https://lin.ee/N1IQLH5

ที่มา : https://www.setinvestnow.com/th/knowledge/article/344-the-importance-of-money-management